브리핑►경제

5대 은행 퇴직연금 적립금 7년 만에 첫 감소 — 3분기 5조 원 줄었다

퇴직연금 적립금 감소를 나타낸 이미지

한눈에 요약

  • 무슨 일? 금융감독원 통합연금포털에 따르면 지난 9월 말 5대 은행(KB국민·신한·하나·우리·NH농협)의 퇴직연금 적립금은 222조9427억 원으로 상반기 말보다 5조2235억 원(2.29%) 줄었습니다.
  • 왜 중요? 2019년 3분기 이후 27개 분기 연속 이어진 증가세가 처음 멈췄습니다. 5개 은행 모두 줄었습니다.
  • 핵심 숫자: 원리금비보장 적립금 5조6255억 원 감소, 비중 31.5%에서 29.7%로 하락, DC형 직전 1년 수익률 53.82%에서 17.38%로.

무슨 일이 있었나

연합인포맥스 보도에 따르면 5대 은행의 퇴직연금 적립금은 2019년 3분기 75조8395억 원에서 올해 2분기 228조1662억 원까지 27개 분기 연속 늘었다가 3분기에 처음 감소했습니다. 증시 상황의 영향을 받는 원리금비보장 상품에서 감소가 두드러졌고, 3분기 주가 하락에 따른 평가액 축소가 원인으로 보인다고 기사는 설명합니다.

숫자로 보는 변화

구분 3분기 증감
신한은행 1조6636억 원 감소(삼성생명에 적립금 1위 내줌)
KB국민은행 1조2587억 원 감소
하나은행 1조107억 원 감소
우리은행 1조28억 원 감소
NH농협은행 2877억 원 감소
제도별 감소액
확정기여형(DC) 2조1944억 원
개인형 퇴직연금(IRP) 1조9822억 원
확정급여형(DB) 1조469억 원

DC와 IRP가 전체 감소액의 약 80%를 차지했습니다. 두 유형의 원리금비보장 적립금은 합쳐 5조6085억 원 줄었고, 같은 기간 예금성 원리금보장 적립금은 DC 1688억 원, IRP 1조2520억 원 늘었습니다.

왜 시장에 민감해졌나

은행 퇴직연금에서 원리금비보장(투자형) 상품의 비중은 2024년 말 14.6%에서 올해 상반기 말 31.5%로 높아졌습니다. 해당 적립금은 같은 기간 26조1658억 원에서 71조8160억 원으로 늘었습니다. 시장 가격에 따라 평가액이 달라지는 자산이 늘어난 상태에서 증시가 조정받으면서 적립금이 영향을 받았다는 분석입니다. 3분기 말 원리금비보장 적립금은 66조1905억 원으로 전 분기보다 5조6255억 원 줄었습니다.

수익률은 어떻게 변했나

각 분기 말 적립금으로 가중평균한 직전 1년 수익률은 다음과 같이 낮아졌습니다.

구분 상반기 말 3분기 말 변화
DC형 53.82% 17.38% 36.44%포인트 하락
IRP 49.19% 17.76% 31.43%포인트 하락
DB형 11.39% 4.59% 하락

다만 원리금비보장 적립금 감소에는 평가손익뿐 아니라 상품 변경, 급여 지급, 다른 금융사로의 이전도 반영돼 있어 감소액 전체를 투자 손실로 볼 수는 없다고 기사는 밝혔습니다. 한 은행권 관계자는 올해 상반기까지 증시가 가파르게 올랐다가 3분기 들어 조정을 받아 관련 자산 평가액이 일시적으로 줄어든 것으로 본다고 말했습니다.

나에게 미치는 영향

  • DC·IRP 가입자: 내 퇴직연금이 투자형 상품 위주라면 시장 변동에 따라 평가액이 달라집니다. 수익률 하락은 직전 1년 기준 수치라는 점을 감안하세요.
  • 원리금보장 상품 이용자: 같은 기간 예금성 상품 적립금은 오히려 늘었습니다.
  • 은행권: ETF 당일 매매 서비스 시행과 사후 관리 강화 등으로 대응하고 있습니다.
  • 일반 독자: 퇴직연금도 운용 방식에 따라 변동성이 커질 수 있다는 점을 보여주는 사례입니다.

이 글은 특정 상품의 투자나 해지를 권유하지 않습니다. 운용 결정은 본인의 투자 성향과 상담을 바탕으로 하세요.

자주 묻는 질문

Q. 내 퇴직연금도 줄었나요?
A. 이 통계는 5대 은행 전체 적립금 합계입니다. 개인별 수익은 가입 상품과 운용에 따라 다릅니다.

Q. 적립금 감소는 모두 손실인가요?
A. 아닙니다. 평가손익 외에 상품 변경, 급여 지급, 타 금융사 이전도 반영됩니다.

Q. 증가세는 계속 꺾이나요?
A. 기사에는 전망이 없습니다. 은행권은 일시적 조정 영향으로 보고 있다고 했습니다.

앞으로 지켜볼 것

  • 4분기 적립금과 증시 흐름의 영향
  • 원리금비보장 상품 비중과 가입자 운용 변화
  • 은행권의 퇴직연금 사후 관리 서비스 변화

참고 자료